На безоблачном небосклоне Лондонской фондовой биржи появились тучки. На острове Гернси (входит в число Нормандских островов, расположен в проливе Ла-Манш, обладает статусом оффшорной зоны) в октябре 1998 г. должна открыться новая биржа The Channel Islands Stock Exchange (CHSE). Остров Гернси известен тем, что там, "прописаны" многие богатые люди Великобритании. Организаторы биржи надеются использовать не только оффшорный статус, но и сочетание географической близости к Западной Европе, с отсутствием проблем при переходе этих стран на евро.
Английское законодательство об инвестициях достаточно демократично. В Лондоне открыли филиалы, представительства более 500 иностранных банков. Они переносят в Лондон многие финансовые операции. Лондон (совместно с Нью-Йорком, Парижем, Гонконгом) входит в число крупнейших центров, в которых действуют инвестиционные банки.
В мае 1998 г. в газете "Новые Известия" появилась заметка с характерным подзаголовком "Французский лавочник становится британским бизнесменом". Во Франции для предприятий малого бизнеса установлены одни из самых высоких налогов и обязательных отчислений. Для некоторых категорий предпринимателей они становятся непосильными. Из нас как из лимонов выжимали все соки. И нам все труднее и труднее платить налоги, которые достигают 52% всей прибыли... Но рано или поздно сок в лимоне кончается. И мы теперь освободились от французской монополии".
Так, несколько булочников, парикмахеров зарегистрировали свои предприятия в британском городе Кардиффе. Они разослали письма в налоговые органы Франции и другие инстанции, уведомив их о том, что они не будут платить налоги и делать социальные отчисления, так как отныне они британские бизнесмены. Законы Европейского союза разрешают свободное перемещение капиталов в пределах 15 стран. В данном случае экономия достигается не только в результате снижения налогов на прибыль, но также на страховых и пенсионных взносах и на платежах по обязательному страхованию по безработице.
Заметный вклад в экономику Великобритании может иметь решение одного из крупнейших телекоммуникационных концернов мира Ericsson (Швеция) о переносе штаб-квартиры в Лондон. Такая информация появилась в 4 марте 1998 г. По сообщению концерна, решение связано с высокими налогами на личные доходы, действующими в Швеции (до 60% от величины заработка), которые не устраивают иностранцев, нанятых на высшие административные посты.
Законодательство Великобритании не проводит различий между национальным капиталом и иностранным, как при создании компаний, так и в процессе предпринимательской деятельности.
Точно также отсутствуют ограничения по переводу прибыли от предпринимательской деятельности в другие страны. Система налогообложения компании с иностранным капиталом ничем не отличается от налогообложения отечественных компаний. В результате иностранные капиталовложения вносят существенный вклад в национальную экономику. Так, иностранные компании в 1995 г. обеспечили Великобритании 16% рабочих мест, на них было произведено 22% промышленной продукции, на них пришлось 27% общих капиталовложений.
Какие компании можно создавать в Великобритании.
Английское право основано на прецеденте, т.е. суд в Англии применяет норму обычного права и превращает ее в прецедент (case law). Другими словами ранее вынесенное решение становится обязательным при рассмотрении аналогичных дел во всех судах Англии равной и низшей инстанции.
Отличия английской системы гражданского права от систем стран континентальной Европы столь велики, что иногда говорят о двух отдельных системах: римском праве и английском. На основе торговых обычаев Англии появились такие хозяйственные образования как партнерства, представительства, страхование. Английская система права (также как левостороннее движение) действовала во всей Британской империи и она была положена в основу правовых систем прежних колоний и доминионов.
Какими организационно-правовыми формами могли воспользоваться французские бизнесмены и руководство компании Ericsson? В Великобритании возможны три формы: единоличный предприниматель (sole trader), партнерство (partnership) и компании.
Единоличный предприниматель.
Такая форма широко распространена в Англии. Она применяется в розничной торговле, сфере услуг. Этой формой воспользовались французские лавочники. Владелец предприятия единолично принимает все решения и сам по ним отвечает. Он несет неограниченную ответственность. Если он накопит долги, то будет отвечать по финансовым обязательствам всем своим имуществом. Неограниченная ответственность - главный недостаток данной формы предпринимательства. Вторым недостатком можно считать ограниченность финансовых возможностей единоличного предпринимателя. Индивидуальный предприниматель заполняет налоговую декларацию. Это единственный официальный документ. Ведение финансовой отчетности необязательно, но необходимо, так как позволяет вычитать часть счетов из налогооблагаемых расходов.
Партнерства.
Согласно английскому праву возможно два вида партнерств: полное (general) и партнерство с ограниченной ответственностью. Деятельность полных партнерств регламентирована Законом о партнерстве 1890 г. Этот закон не требует регистрации полных партнерств и не относит их к юридическим лицам. Он характеризует партнерство как объединение двух или большего числа лиц в целях предпринимательства. Они могут вступать в хозяйственные отношения с третьими лицами и несут неограниченную солидарную ответственность по обязательствам партнерства.
Партнерства с ограниченной ответственностью подлежат обязательной регистрации в Регистре компаний. Согласно закону о компаниях 1967 г. такие партнерства обязаны представлять бухгалтерскую отчетность о своей деятельности.
Деятельность партнерства с ограниченной ответственностью начинается с составления договора о партнерстве. В нем указывается наименование партнерства, перечень партнеров, вид деятельности, для которой создается партнерство, размеры капитала и доли отдельных партнеров, принимаемый порядок ведения дел, порядок подписи финансовых документов, а также способ распределения доходов, решения конфликтных ситуаций, выбытия партнеров. Если наименование партнерства отличается от фамилий составивших его лиц, то оно подлежит регистрации. На всех фирменных бланках указываются фамилии всех партнеров и их юридические адреса. Так как партнерство основано на соглашении между отдельными лицами, то оно может по общему согласию как увеличивать число партнеров, так и сокращать их число. Партнерства широко используется в предпринимательской деятельности лиц свободных профессий (аудиторов, адвокатов, врачей).
В Англии, как и в других странах, наиболее распространенной формой деловой активности стали компании. Возможные разновидности компаний по объему ответственности и кругу участников показаны на схеме. Из схемы следует, что в Великобритании возможны четыре варианта организации частной компании (private company) и два варианта создания публичной компании (public company).
Частная компания с ограниченной ответственностью подразумевает ограничение на передачу акции третьим лицам без согласия других акционеров. Число акционеров не может быть меньше двух и больше 50.
Различия компаний Великобритании по объему ответственности и числу акционеров.
- С неограниченной ответственностью - ЧАСТНАЯ
- С ответственностью, ограниченной гарантией без акционерного капитала - ЧАСТНАЯ
- С ответственностью, ограниченной долей акций - ПУБЛИЧНАЯ ЧАСТНАЯ
- С комбинированной ответственностью - ПУБЛИЧНАЯ ЧАСТНАЯ
Такая компания не может публиковать обращения с предложением о покупке акций. Она сочетает ограничение ответственности с гарантированным контролем собственника над компанией.
Эта форма особенно удобна для семейных предприятий. Название частной компании должно оканчиваться словом "Private" или сокращенно "Pte". Публичная компания с ограниченной ответственностью может создаваться, если число акционеров достигло 7.
Она не ограничивает право акционеров на передачу акций и распространяет акции путем публичной подписки. Акции крупных компаний котируются (получают оценку) на фондовой бирже Великобритании или других стран. Деятельность такой компании начинается с ее регистрации в Реестре компаний. Размер объявленного капитала должен превышать 50 тысяч фт.ст. Однако первоначально может быть оплачена только четвертая часть этой суммы. Название компании обязательно заканчивается словами "public limited company" или сокращенно "PLC". Другое различие между компаниями связано с уровнем ответственности. Она может быть ограниченной и неограниченной.
Компания с неограниченной ответственностью обязательно частная. Такая компания может не представлять баланс, за исключением отдельных оговоренных случаев, она входит в число юридических лиц.
Компании с ограниченной ответственностью в Великобритании делятся на три разновидности:
- Компании с ответственностью, ограниченной гарантией;
- Компании с ответственностью, пропорциональной зарегистрированной доле акций акционера в акционерном капитале;
- Компании с совмещенной ответственностью, т.е. и гарантией, и зарегистрированной долей акций.
В первом случае акционеры, создавая компанию, принимают на себя обязательство внести определенную сумму в случае ликвидации компании. Гарантия акционера ограничивается объявленной суммой. Такая компания не имеет акционерного капитала. В настоящее время она может быть создана в Великобритании, но будет частной. Такая форма удобна для профессиональных объединений, обществ взаимного страхования. Объединения обязаны регистрироваться, вести учет членов-участников. Участники, как правило, несут солидарную ответственность, которая наступает в момент ликвидации компании. Вторая разновидность английских компаний, т.е. с ответственностью, пропорциональной доле акций в акционерном капитале, стала самой распространенной. В случае ликвидации компании это ограничение защищает имущество акционера. Акции такой компании могут покупать как частные лица, так и страховые компании, инвестиционные фонды и другие организации.
Законодательство Великобритании не проводит различий между национальным капиталом и иностранным, как при создании компаний, так и в процессе предпринимательской деятельности.
В Великобритании деятельность компании начинается с подачи заявления в Реестр Компаний с приложением ряда документов:
- Memorandum of Association. Это документ, определяющий условия деятельности компании. Он оговаривает название компании; организационно-правовую форму;адрес, по которому регистрируется компания; содержит objects clause (положение о целях); указывает объем гарантий; объем разрешенного акционерного капитала и его распределение. Меморандум должен быть подписан учредителями компании.
- Articles of Association (устав компании). Этот документ устанавливает внутренний регламент компании, в нем необходимо закрепить права акционеров, совет директоров, структуру управления компанией. Обычно в уставе английской компании указывается, какой образец устава, содержащийся в Правилах регулирования деятельности компаний, принят за основу (Образцы от А до F). Итак, устав регламентирует правовые отношения между новой компанией и ее акционерами. Изменения в уставе могут вноситься на основании решения общего собрания акционеров. Перечень лиц, предлагаемых в качестве директоров компании. Справки об объявленном капитале компании.
- Statutory Declaration. Документ, подтверждающий, что при регистрации данной компании все требования Закона о Компаниях выполнены. Он подписывается директором или юристом. После рассмотрения поданных документов, их регистрации в Реестре, а также уплаты регистрационного сбора, вредители компании ползают certificate of incorporation (разрешение на создание компании). С момента получения сертификата компания считается зарегистрированной.
Помимо регистрации новой кампании существуют и иные пути:
- Купить действующую в Великобритании компанию;
- Купить "спящую компанию" (dormant company), т.е. компанию, которая в отчетном периоде не занималась активной деятельностью и не имела заметных трансакций по счетам. Такой компании не требуется заключение аудиторов. Иногда эти компании называют off the shelf companies, т.е. снятые с полки.
Если покупка "спящей компании" доступна по цене, то она приводит к значительной экономии времени. Трудности могут возникнуть с уточнением целей и задач компании, изменением названия компании, а также сменой ее руководства. Название компании должно всегда наноситься одинаково без сокращений или дополнений, т.е. именно так, как она была названа в учредительских документах. Это написание сохраняется на печатях, бланках, счетах, адресах векселях, заказах и во всех иных случаях.
В Великобритании уже зарегистрировано около 1 млн. компаний. Прежде чем регистрировать новую, необходимо проверить, не использовалось ли предложенное название компании кем-то другим. Списки английских компаний ведутся в Лондоне в Доме компаний, а также в Кардиффе (столица Уэльса) и Эдинбурге (столица Шотландии), Компании Великобритании должны действовать в соответствии с новым Законом о компаниях (Company Act). Этот закон обобщил множество правовых актов, он был опубликован в 1985 г. Закон содержит 747 статей и множество приложений, В последующие годы в закон о компаниях вносились изменения и дополнения. Помимо основного Закона о компаниях для компаний, Великобритании важное значение имеют следующие законы:
- Prevention of Fraud (Investments) Act 1958 (Закон о предотвращении мошенничества с инвестициями);
- Income and Corporation Taxes Act 1970 (Закон о доходе и налогообложении корпораций);
- VAT Regs 1980 (Руководство по налогу на добавленную стоимость);
- Capital Gains Tax Act 1979 (Закон о налоге на прирост капитала);
- Arbitration Act 1979 (Закон об арбитраже);
- Business Names Act 1985 (Закон о наименовании компаний);
- Fair Trading Act 1973 (Закон о правилах торговли);
- Restrictive Trade Practices Act (Закон об ограничении свободы торговли).
Налогообложение.
Система налогообложения той страны, в которой предстоит вести предпринимательскую деятельность, составляет ее важнейшую особенность. В развитых странах структура налогообложения формировалась после Второй мировой войны. В те годы движение между странами товаров, капиталов, рабочей силы было сравнительно невелико. За прошедшие годы их мобильность возросла, что связано с различием ставок налогообложения в разных странах.
Другое изменение связано с глобализацией мировой экономики, т.е. с ростом взаимосвязи и взаимовлияния хозяйств стран мира. Зависимость глобализации и налогообложения можно проследить по нескольким направлениям. Во-первых, современная компания может специализироваться на сервисных услугах или консалтинге и в этом случае она получает широкую свободу в выборе места деятельности. Во-вторых, в новых условиях транснациональным компаниям безотносительно к месту производства трудно решить в какой стране следует платить налоги. Эти компании могут конструировать продукт в одной стране, производить во второй, хранить и готовить к продаже в третьей, а продавать в четвертой. Такая пространственная разобщенность создает прекрасные возможности для использования различий в уровнях налогообложения. Так, компании в состоянии повышать внутренние цены компонентов, комплектующих, ввозимых из филиалов, расположенных в странах с низкими ставками налогообложения, а затем в той же стране компания объявит о получении налогооблагаемой прибыли и тем самым снизит суммарный размер налогов. Так, филиалы транснациональных компаний США охотнее сообщают о получении прибыли в тех странах, где ниже уровень налогов.
Трудности налоговых органов, возникающие при проверке правильности расчета компаниями прибыли, сами по себе не новы, но в условиях глобализации они возрастают. Если в 1970 г. типичная транснациональная компания США зарабатывала вне страны 10-20% общей прибыли, то в 1995 г. удельный вес прибыли зарубежных филиалов достиг 50%. Третья причина взаимосвязи налогообложения и глобализации касается ставок налогов на личные доходы высококвалифицированных специалистов. Она обсуждалась во введении. Такие работники стали более мобильными, сфера применения их труда расширилась.
Компьютер и Интернет позволяют трудиться им во многих странах. Многие специалисты работают консультантами. Рост мобильности и использование различных финансовых инструментов затрудняет работу налоговых органов. Так, в США отношение международных продаж акций и облигаций к валовому внутреннему продукту увеличилось с 3% в 1970 г. до 136% в 1995 г. Сравнение уровней налогов на доходы корпораций (верхние ставки) и уровней налогов на добавленную стоимость показаны в таблице. Сопоставление этих показателей подтверждает, что в Великобритании они заметно ниже, чем в большинстве развитых стран. Эту страну иногда называют "мягким оффшором".
Уровни налогообложения в развитых странах в 1996 г. в %%
В июле 1985 г. между СССР и Великобританией было заключено соглашение об избежании двойного налогообложения, по которому переводимая прибыль налогом не облагается. Это соглашение распространяется на российские компании.
Компании - посредники.
Законодательство Великобритании разрешает деятельность "nominee" компаний. Nominee - означает получатель по доверенности, который облечен доверием другого лица (nominator), т.е. доверителя. Доверитель использует получателя по доверенности, чтобы скрыть собственные намерения. Возможна и такая разновидность представительства как номинальный акционер (nominee shareholder). Это посредник (обычно из числа местных граждан), который входит в число владельцев компании, но в соответствии с вредительскими документами и уставом компании не наделяется реальными правами.
Номинальный директор, номинальный акционер - это посредник, которому доверены и престиж компании и ее финансовые ресурсы. Такой гражданин обязан бережно относиться к доверенной информации. Обращение к компаниям-посредникам актуально при намерении одной компании поглотить другую, но уже в Закон о компаниях 1981 г. было включено положение, что любой владелец более 5% акций публичной компании должен об этом объявить.
Такая компания может стать посредником между нераскрываемой оффшорной компанией и некой компанией, занятой соответствующим предпринимательством. Вся рутинная деятельность, т.е. подписание договоров, ведение корреспонденции, направление уведомлений будет выполняться английской компанией-посредником, но в соответствии с поручениями нераскрываемой оффшорной компании. Причем факт посреднической деятельности не будет известен контрагентам этой компании. Необходимые соглашения между английской компанией-посредником и оффшорной компанией-доверителем будут подписаны вне Великобритании, что освободит компанию-посредника от дополнительных обязательств. Как следствие доход, накопленный по поручению оффшорной компании, не будет принадлежать компании-посреднику. В данном подходе существенно, что общее руководство и наблюдение за деловой активностью ведется извне Великобритании. Возможны положения, когда лицо или компания, зарегистрированные вне Великобритании, становятся субъектами налогообложения Великобритании, так как располагают доходами в этой стране, включающими дивиденды, гонорары и другие источники дохода от торговли и предпринимательства, связанные с деятельностью субъектов вне этой страны.
Однако, осуществляя управление этими процессами извне страны, возможны такие построения, при которых доходы не будут подлежать налогообложению в Великобритании. Для реализации такой схемы следует учредить отдельную компанию - доверитель и она будет заявлять о доходах, полученных в стране, и только с них платить налоги.
Компания в Великобритании будет действовать в соответствии с соглашением с материнской компанией и будет получать комиссионные за исполненные поручения. Эти комиссионные затем будут сокращаться в связи с расходами на ведение бухучета, аудита, платами в соответствующие отраслевые объединения, включая плату за компанию - доверитель. Из оставшейся суммы затем надо будет выплатить налог на корпорации в размере 21 %. Размеры дохода английской компании будут зависеть от величины и природы операций вне Великобритании. Обычно услуги компании оплачиваются в размере 1-5% от общего размера комиссии, если оплачиваются консультации и в размере 5% от величины дохода, если речь идет о торговых сделках. Другой вариант расчетов с английской компанией-доверителем связан с фиксированным уровнем оплаты ее услуг, что существенно облегчает работу бухгалтера. Итак, величина фиксированного уровня будет находиться в пределах 5-20 тыс.фт.ст. в год и будет зависеть от размеров и области предпринимательства.
С другой стороны, если есть договоренность о фиксированном уровне оплаты, общих эксплуатационных расходах, включающих расходы на компанию-посредника, расходы по исполнению профессиональных услуг, то, как следствие, можно определить величину налогообложения компании. Во всех случаях гонорар, оговоренный между британской компанией и оффшорной фирмой, рассматривается как коммерческая операция между двумя независимыми участниками и как коммерческое вознаграждение за проделанную работу.
Если британская компания-посредник и оффшорная материнская компания управляются в конечном итоге одними и теми же людьми, то сделки между этими компаниями попадают под действие, законодательства, раздела 770 Закона о доходах и корпоративных налогах 1988 г. В апреле 1989 г. между СССР и Великобританией было подписано соглашение о поощрении и защите инвестиций. Оно распространяется на российские компании.
